HL만도 204320
💹 가격 추이 (KIS 일봉)
의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.
💰 펀더멘털 (DartLab) 🟡 주의
의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.
🏦 독립신용 dCR
dCR-A투자적격
- 건전성84/100
- 부도확률(PD)6.00%
- 등급전망긍정적
- 감사의견적정
종합 신용등급 dCR-A (점수 15.8/100). 핵심 강점인 자본구조, 재무신뢰성, 공시리스크이 등급의 안정적 기반이다.
📐 밸류에이션
적정
- Trailing PER17.5 (67%ile)
- 12MF PER (E)10.8
- 24MF PER (E)8.3
- PBR0.70
- PSR0.85
- 배당수익률1.78%
12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").
🩺 건전성 스냅샷
- Altman-Z1.97
- Piotroski-F6/9
- ROIC2.0%
- 이익품질양호
📈 기술·리스크
중립
- RSI(14)39
- ADX(추세강도)17
- 볼린저 위치22%
- 베타0.78
- 최대낙폭(1Y)-42%
- Sortino-2.17
- Sharpe-1.78
- 꼬리위험low
SMA20 ↓ · SMA60 ↓ · 상대강도 -5%
게이트 사유: Altman-Z 1.97 회색지대 · 부채비율 151%
📑 재무제표 시계열
DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원
(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.
🔗 연구 시스템 참조
이 종목이 raki research 시스템에서 등장한 catalyst·산업 thesis·발굴 이력.
📌 Stock Catalyst
- 2026-07-15 product_launch HL만도 — 로봇 액추에이터 하반기 수주 활동 본격화 · robotics
- 2026-07-08 target_revision HL만도 — 삼성증권 목표주가 9.5만원에서 8만원으로 하향 · auto_parts
- 2026-06-15 product_launch HL만도 — 로보택시·휴머노이드 액추에이터 납품 기대로 52주 신고가 · auto_robotics
- 2026-06-15 contract HL만도 — 로봇 택시 수주 확대·휴머노이드 액추에이터 납품 기대로 52주 신고가 · robotics_auto
🧩 산업 Thesis (value chain)
- 2026-07-10 제어·전장 휴머노이드 양산 목표 — 자동차·로보틱스 공급망의 재분해
- 2026-07-07 전장·제어 SDV·휴머노이드가 자동차 밸류체인을 소프트웨어·액추에이터 중심으로 재배열
- 2026-06-15 센서·구동계 로보틱스 밸류체인 구체화 — 휴머노이드·협동로봇 부품 수주 가시화 (에스피지·삼현·HL만도)
🔍 발굴 이력
- 2026-07-14 22:01:14.467349 marker_watch
- 2026-07-08 01:18:34.335224 foreign_ib
A2 수급 Z-score (외인·기관)
의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.
A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)
의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.
📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)
Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.
최근 EM score
55
Broker target revision 평균
+4.1%
(13개 broker)
다음 실적 발표 (D-day)
⚡ D-25일
2Q26 · 2026-08-14 예정
catalyst 임박
💎 증권사 전망치 (broker 12곳 종합)
평균 목표주가
75,833원
최고 (Bull case)
95,000원
최저 (Bear case)
49,000원
Spread (max-min)
46,000원
(94%)
📍 Broker별 최신 목표주가 + Forward 정량 (Bull → Bear 순)
| Broker | 최신 목표주가 | vs 평균 | 날짜 | Rating | Forward 정량 (자동 추출) | 분석가 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 삼성증권 | 95,000원 | +25.3% | 2026-06-15 | BUY | — | 임은영, 김현지 |
| 한화투자증권 | 88,000원 | +16.0% | 2026-07-01 | Buy | — | 김성래, 김예인 |
| 다올투자증권 | 84,000원 | +10.8% | 2026-07-06 | BUY | — | 유지웅 |
| iM증권 | 80,000원 | +5.5% | 2026-07-16 | Buy | — | 이상수 |
| 대신증권 | 80,000원 | +5.5% | 2026-07-14 | Buy | — | 김귀연, 박서영 |
| 흥국증권 | 80,000원 | +5.5% | 2026-06-12 | BUY | — | 마건우 |
| 신한투자증권 | 77,000원 | +1.5% | 2026-07-02 | 매수 | — | 박광래 |
| 메리츠증권 | 76,000원 | +0.2% | 2026-06-30 | Buy | — | 김준성, 배현서 |
| 하나증권 | 69,000원 | -9.0% | 2026-07-14 | BUY | OPM 4.2% | 송선재, 박태웅 |
| 현대차증권 | 67,000원 | -11.6% | 2026-07-15 | BUY | OP 984억원 (-5% YoY) · OPM 4.1% | 장문수 |
| 신영증권 | 65,000원 | -14.3% | 2026-07-07 | 매수 | — | 문용권 |
| 키움증권 | 49,000원 | -35.4% | 2026-07-15 | Marketperform | — | 신윤철 |
📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 20건)
현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.
| 날짜 | Broker | 목표주가 | 이전 | Δ% | Rating | Forward 정량 | 코멘트 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-07-16 | iM증권 최신 | 80,000 | 80,000 | +0.0% | Buy | — | 계란을 한 바구니에 담지 않는다 |
| 2026-07-15 | 현대차증권 최신 | 67,000 | 73,000 | -8.2% | BUY | OP 984억원 (-5% YoY) · OPM 4.1% | 2Q26 Preview |
| 2026-07-15 | 키움증권 최신 | 49,000 | 55,000 | -10.9% | Marketperform | — | 밸류 하향 안정화 국면, 중립 투자의견 유지 |
| 2026-07-14 | 하나증권 최신 | 69,000 | 69,000 | +0.0% | BUY | OPM 4.2% | 자동차만으로도 저평가, 로봇 액추에이터는 플러스 알파 |
| 2026-07-14 | 대신증권 최신 | 80,000 | 100,000 | -20.0% | Buy | — | 다시 사야 할 주가 |
| 2026-07-09 | 최신 | — | — | — | 중립 | OPM 4.1% | 신사업 방향성은 유효하나 보다 구체화된 성과 확인이 필요 |
| 2026-07-07 | 신영증권 최신 | 65,000 | 65,000 | +0.0% | 매수 | — | 하반기 매출 성장률 개선 기대, 원재료는 변수 |
| 2026-07-06 | 다올투자증권 최신 | 84,000 | 84,000 | +0.0% | BUY | — | 2Q26 Preview: 지속되는 호실적 |
| 2026-07-02 | 신한투자증권 최신 | 77,000 | 66,000 | +16.7% | 매수 | — | 주가 재평가를 위한 씨앗 심기 |
| 2026-07-01 | 한화투자증권 최신 | 88,000 | 88,000 | +0.0% | Buy | — | 로봇사업에서의 양산 역량 부각 |
| 2026-06-30 | 메리츠증권 최신 | 76,000 | 76,000 | +0.0% | Buy | — | 액츄에이터 수주 확인, 2027년 |
| 2026-06-15 | 삼성증권 최신 | 95,000 | 75,000 | +26.7% | BUY | — | 열 관리를 품은 액추에이터와 전기차 2nd Wave |
| 2026-06-12 | 흥국증권 최신 | 80,000 | 80,000 | +0.0% | BUY | — | 움직임을 구현하는 부품사, Physical AI로 확장 |
| 2026-05-20 | 대신증권 | 100,000 | — | +14.9% | — | — | 투자의견 매수, 목표주가 100,000원 상향 |
| 2026-05-06 | 신영증권 | 65,000 | — | +18.2% | — | — | 하반기로 갈수록 매출 성장률 반등 기대 |
| 2026-05-06 | 다올투자증권 | 84,000 | — | +7.7% | — | — | 투자의견 Buy를 유지하며, 적정주가는 8.4만원으로 상향 |
| 2026-05-04 | 대신증권 | 87,000 | — | — | — | — | 투자의견 매수, 목표주가 87,000원 유지 |
| 2026-04-30 | iM증권 | 80,000 | — | — | — | — | 26.1Q Review: 매출액 2.3조원, 영업이익 936억 |
| 2026-04-30 | 현대차증권 | 73,000 | — | +4.3% | — | — | 1Q26 영업이익은 936억원(+18.2% yoy, OPM 4.0%)으로 컨센서스 4.9% 상회 |
| 2026-04-30 | 하나증권 | 69,000 | — | — | — | — | 로봇 액츄에이터 사업의 진전과 로보택시용 부품 공급이 성장 모멘텀으로 작용 |
📋 최근 Marking (이 종목 거론, score desc)
HL만도, 로봇 액추에이터 수주 활동 본격화 — 자동차 기반 이익에 피지컬 AI 옵션
Target Δ
+0.0%
Backlog
low
⚠️ Falsifier: [secular-evidence=2] | 마스터 모델 이후 고객 수주가 확인되지 않거나 자동차 부문 마진이 4.2% 전망을 하회하면 thesis 반전. ⚔️ 의도적 도전: 현재는 수주 이전 단계여서 로봇 사업을 실적이 아닌 장기 옵션으로만 평가해야 한다.
📑 DAJU 증권사 리포트 요약
최근 5건 — 전체 thread 보기 →
계란을 한 바구니에 담지 않는다
- 26.2Q 매출액 2.4조원 (+3.3% YoY), 영업이익 950억원 (-8.0% YoY) 전망
- 25.12 HL만도 주가는 Investor Day 전후로 급등했는데, 이는 동사가 액츄에이터 사업을 본격적으로 추진함에 대한 시장의 기대에 근거
- HL만도 목표 주가를 80,000원으로 유지함
🎯 80,000원📈 74.1%
2Q26 Preview
- 2Q26 영업이익은 984억원(-5.4% yoy, OPM 4.1%), 컨센서스 5.1% 하회 전망
- 전반적 수주 흐름은 양호한 가운데 연간 목표 13.2조원은 달성 가능할 전망
- 상승한 메모리와 원자재 가격은 가격 연동제를 통해 연내 고객사 보전을 기대
🎯 67,000원📈 49.4%
밸류 하향 안정화 국면, 중립 투자의견 유지
- 2Q26 Preview: 현대차그룹 추가 공급으로 기대치 부합
- Target P/E 14x, 투자의견 Marketperform 유지
🎯 49,000원📈 9.3%
자동차만으로도 저평가, 로봇 액추에이터는 플러스 알파
- 하반기 로봇 액추에이터 본격화가 주가 모멘텀
- 2Q26 Preview: 영업이익률 4.2% 전망
- 로봇 액추에이터 사업은 하반기 마스터 모델의 완성과 수주 활동 본격화
🎯 69,000원📈 53.8%
다시 사야 할 주가
- 현대모비스와 동일한 밸류 부여함에 따라 TP 조정(Upside +61%)
- 3Q26 북미 T사의 휴머노이드 양산 본격화에 따른 관심 높일 필요
- 미-중 공급망 갈등 감안 시, 동사(비중국)의 매력 재차 상승 예상
🎯 80,000원📈 68.1%